20世紀(jì)90年代中國汽車金融起步，隨著進(jìn)入新世紀(jì)以來國家發(fā)布管理辦法批準(zhǔn)汽車金融公司的設(shè)立，我國汽車金融行業(yè)逐步壯大，并助推我國汽車工業(yè)的進(jìn)步，但是受到相關(guān)條件的限制，我國的汽車金融公司以外資企業(yè)為主，同時(shí)汽車消費(fèi)信貸牢牢占據(jù)汽車金融公司業(yè)務(wù)的主體地位，并且二手車市場的汽車金融滲透率低于新車市場，我國汽車金融行業(yè)的發(fā)展任重道遠(yuǎn)。

汽車金融公司以外資為主

2004年國家頒布實(shí)施《汽車金融公司管理辦法》，并且在2008年對其進(jìn)行修訂，《辦法》規(guī)定了汽車金融公司必須是為中國境內(nèi)的汽車購買者及銷售者提供金融服務(wù)的非銀行金融機(jī)構(gòu)，其中主要出資人須為生產(chǎn)或銷售汽車整車的企業(yè)或非銀行金融機(jī)構(gòu)，接受銀監(jiān)會(huì)的監(jiān)督管理。隨著中國汽車工業(yè)的逐步發(fā)展，我國汽車金融行業(yè)也在逐步壯大，汽車金融公司的整體數(shù)量在增多。2004年由通用汽車金融、上汽通用、上汽財(cái)務(wù)三方合資組建的中國第一家汽車金融公司——上汽通用汽車金融有限責(zé)任公司成立，掀起中國汽車金融公司設(shè)立的大潮。

2004年我國成立了三家汽車金融公司，2012年時(shí)汽車金融公司數(shù)量達(dá)到16家，2015年作為中國汽車金融公司設(shè)立高峰期，一年時(shí)間內(nèi)成立7家，總量達(dá)到25家。其后，銀監(jiān)會(huì)暫停了汽車金融牌照的發(fā)放。

目前，我國擁有25家汽車金融公司，由于受到汽車金融公司成立條件的限制，我國汽車金融公司中主要以外資為主，根據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院統(tǒng)計(jì)，我國汽車金融公司中有16家具有外資背景，占我國汽車金融公司數(shù)量的64%；具有銀行背景的有5家，占比20%；具有臺(tái)港澳背景的有3家，其中一家為與外資合資?？傮w來看，目前我國汽車金融公司中主要為國外汽車廠商為擴(kuò)大在中國市場的銷售，更好的占領(lǐng)中國市場份額而設(shè)立，在中國汽車金融行業(yè)占據(jù)著重要地位。2018年寶馬汽車金融（中國）有限公司增加注冊資本為98億元，一舉成為我國注冊資本最高的汽車金融公司。

零售信貸占據(jù)汽車金融主導(dǎo)地位

目前，我國汽車金融行業(yè)在汽車工業(yè)的推動(dòng)下不斷的發(fā)展進(jìn)步，汽車金融公司保持著資產(chǎn)規(guī)模穩(wěn)定擴(kuò)大，業(yè)務(wù)水平不斷提升的發(fā)展態(tài)勢。2004年的《汽車金融公司管理辦法》中，并未提出汽車融資租賃，在2008年進(jìn)行修訂時(shí)，將汽車融資租賃業(yè)務(wù)劃入汽車金融公司可經(jīng)營范圍，但是受汽車營銷渠道和消費(fèi)特點(diǎn)的影響，目前我國汽車金融公司的業(yè)務(wù)仍舊以向消費(fèi)者提供零售貸款為主，向經(jīng)銷商提供的批發(fā)貸款和融資租賃貸款相對較少，可以說汽車零售信貸占據(jù)著汽車金融公司業(yè)務(wù)的主導(dǎo)地位。

根據(jù)中國銀行業(yè)協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至2018年第二季度末，我國汽車金融公司發(fā)放貸款規(guī)模6975.54億元人民幣，其中經(jīng)銷商批發(fā)貸款余額超過1113.96億元人民幣，占貸款比例約15.97%，零售貸款余額超過5781.32億元人民幣，占比約82.88%，融資租賃余額80.26 億元人民幣，占比約1.15%。

二手車市場汽車金融發(fā)展空間廣闊

中國汽車行業(yè)的發(fā)展不僅體現(xiàn)在新車的產(chǎn)銷量增長中，也體現(xiàn)在二手車市場的逐步擴(kuò)大。隨著我國汽車需求擴(kuò)大與消費(fèi)能力的提高，汽車流通市場走向繁榮，國內(nèi)二手車限遷障礙的逐步消除，為二手車跨區(qū)域流通提供了便利，進(jìn)一步促進(jìn)了市場繁榮。

根據(jù)中國汽車流通協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)，2017年，全國二手車交易量達(dá)到1240.09萬輛，同比增長19.33%；2018年上半年，全國二手車年累計(jì)交易量為660.24萬輛，同比增長13.11%，據(jù)此測算2018年末，全國二手車交易量有可能達(dá)到1400萬輛。

中國二手車市場快速發(fā)展，尤其是互聯(lián)網(wǎng)汽車交易平臺(tái)的促進(jìn)下，中國二手車金融進(jìn)入快速發(fā)展階段，滲透率快速提高。根據(jù)羅蘭貝格數(shù)據(jù)顯示，2017年，我國二手車汽車金融滲透率達(dá)到28%，而隨著二手車電商發(fā)展帶來的二手車交易路徑的優(yōu)化和完善，中國二手車金融的滲透率也將快速提升，預(yù)計(jì)在2022年滲透率達(dá)到37%。

以上數(shù)據(jù)及分析均來自于前瞻產(chǎn)業(yè)研究院《中國汽車金融行業(yè)市場前瞻與投資戰(zhàn)略規(guī)劃分析報(bào)告》

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