偏光片市場(chǎng)規(guī)模穩(wěn)步擴(kuò)增

偏光片是一種由多層聚合物材料復(fù)合而成的光學(xué)功能薄膜，作用是將入射光分解成互相正交的兩個(gè)偏振光分量：水平S分量和垂直P(pán)分量，只讓一個(gè)通過(guò)，另一個(gè)被吸收、反射、折射或散射。

根據(jù)功能進(jìn)行劃分，偏光片包括半透過(guò)半反射式偏光片、透射式偏光片、反射式偏光片、補(bǔ)償型偏光片；按附加功能分類(lèi)，偏光片包括防反射偏光片、防劃傷偏光片、防炫目偏光片、防污染偏光片。

偏光片性能會(huì)嚴(yán)重影響面板的顯示效果，其主要性能指標(biāo)包括透過(guò)率、對(duì)比度、貼合度、色調(diào)、厚度等，對(duì)面板的亮度、對(duì)比度、視角、色度、色調(diào)、厚度都有影響。

全球偏光片制造始于1938年，由美國(guó)科學(xué)家首先發(fā)現(xiàn)制作方法；到20世紀(jì)70年代，隨著液晶顯示器的發(fā)明，偏光片應(yīng)用得到擴(kuò)展，行業(yè)迎來(lái)快速發(fā)展；20世紀(jì)末，隨著液晶顯示技術(shù)逐步成熟，其對(duì)CRT的全面替代使得偏光片行業(yè)持續(xù)增長(zhǎng)；進(jìn)入21世紀(jì)后，在消費(fèi)類(lèi)電子終端（平板電腦、智能手機(jī)等）市場(chǎng)需求持續(xù)增長(zhǎng)以及屏幕面積持續(xù)擴(kuò)大的帶動(dòng)下，全球偏光片行業(yè)維持高景氣度。

根據(jù)Ofweek數(shù)據(jù)，2017年，全球偏光片市場(chǎng)規(guī)模為118.3億美元，與2016年相比同比增長(zhǎng)4.32%?；谖磥?lái)AMOLED對(duì)偏光片平均采用量的減少，以及大尺寸LCD對(duì)偏光片采用面積的增加，全球偏光片整體市場(chǎng)將保持一個(gè)相對(duì)溫和穩(wěn)定的增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。

從供需來(lái)看，隨著全球LCD及OLED的產(chǎn)量的提升，對(duì)偏光片的需求不斷增加，全球偏光片產(chǎn)能小幅增長(zhǎng)。預(yù)計(jì)2018年，全球偏光片需求量達(dá)到4.80億平方米，同期全球偏光片產(chǎn)能達(dá)到5.31億平方米。

與美國(guó)等相比，我國(guó)偏光片行業(yè)起步較晚，第一條偏光片產(chǎn)線(xiàn)是盛波光電1997年從美國(guó)引進(jìn)的，早期產(chǎn)品主要是TN/STN-LCD用偏光片。TFT-LCD用偏光片的生產(chǎn)是從2010年起步，主要產(chǎn)品是小尺寸用偏光片，首條TFT-LCD大尺寸偏光片產(chǎn)線(xiàn)則是三利譜于2011年8月投產(chǎn)的3號(hào)線(xiàn)。

好在發(fā)展至今，偏光片的制造技術(shù)已經(jīng)相對(duì)成熟，同時(shí)依托于大陸面板產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展及上游材料設(shè)備國(guó)產(chǎn)化的鼓勵(lì)政策，偏光片廠(chǎng)商積極跟進(jìn)，擴(kuò)大研發(fā)投入，產(chǎn)能規(guī)模也在不斷擴(kuò)張，國(guó)產(chǎn)替代率預(yù)期得到大幅提升。

2017年，我國(guó)偏光片行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模為30.4億美元，同比快速增長(zhǎng)13.4%，占全球市場(chǎng)份額29.9%；預(yù)計(jì)到2020年，國(guó)內(nèi)偏光片市場(chǎng)規(guī)模可達(dá)53.2億美元，占全球市場(chǎng)份額提高至40.2%。

產(chǎn)能向中國(guó)大陸地區(qū)轉(zhuǎn)移

目前國(guó)內(nèi)LCD面板產(chǎn)能已經(jīng)位居世界首位，且未來(lái)三年仍將是大陸面板產(chǎn)能釋放高峰期，隨著中國(guó)大陸面板產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移趨勢(shì)不斷加速，國(guó)內(nèi)廠(chǎng)商也加快了產(chǎn)能擴(kuò)充的步伐，同時(shí)也吸引國(guó)外廠(chǎng)商紛紛到國(guó)內(nèi)合資建設(shè)偏光片廠(chǎng)，偏光片產(chǎn)業(yè)向大陸轉(zhuǎn)移的趨勢(shì)已經(jīng)形成。

從偏光片幾大主流供應(yīng)商未來(lái)方向來(lái)看，除了大陸地區(qū)依然進(jìn)行擴(kuò)產(chǎn)外，其他地區(qū)少有新產(chǎn)能開(kāi)出。根據(jù)ittbank統(tǒng)計(jì)，日本電工在深圳1490mm前段產(chǎn)線(xiàn)已經(jīng)在客戶(hù)認(rèn)證中，預(yù)計(jì)2018年底出貨；LG化學(xué)廣州工廠(chǎng)2018年11月底開(kāi)始搬入設(shè)備；誠(chéng)美材與錦江、日東合作，首條2500mm寬幅昆山產(chǎn)線(xiàn)預(yù)計(jì)2019年下半年投產(chǎn)。

不過(guò)，盡管中國(guó)大陸地區(qū)有部分產(chǎn)能開(kāi)出，但跟下游面板廠(chǎng)商的擴(kuò)產(chǎn)速度相去甚遠(yuǎn)。據(jù)IHSMarkit預(yù)計(jì)，偏光片供應(yīng)緊缺的狀況將一路延續(xù)到2022年。在供應(yīng)緊缺趨勢(shì)下，偏光片或進(jìn)入量?jī)r(jià)齊漲周期。

以上數(shù)據(jù)來(lái)源參考前瞻產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《中國(guó)面板產(chǎn)業(yè)產(chǎn)銷(xiāo)需求與投資預(yù)測(cè)分析報(bào)告》。

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