2012年2月1日，新華社受權播發(fā)“中央一號文件”，“文件”連續(xù)9年將“三農”問題列為工作重中之重。同日，國務院總理溫家寶主持召開國務院常務會議，研究解決小微型企業(yè)融資難題，并部署進一步支持小微型企業(yè)健康發(fā)展。

2012年伊始，國家兩項重大工作部署為我國小額貸款行業(yè)的發(fā)展帶來莫大良機。

金融業(yè)生力軍

實踐證明，小額貸款是一種面向傳統(tǒng)商業(yè)銀行不能覆蓋客戶的貸款創(chuàng)新，主要解決一些小額、分散、短期、無抵押、無擔保的資金需求，是運用金融手段脫貧致富的有效工具，也是我國經濟可持續(xù)發(fā)展的重要金融支持。

目前，我國小額信貸已經逐漸形成了以農村信用社、農業(yè)銀行、郵政儲蓄銀行為主導、農業(yè)發(fā)展銀行、新型農村金融機構和小額貸款公司等為補充的多層次多元化小額信貸市場格局，服務對象主要包括小型企業(yè)、微型企業(yè)、個體經營戶、農戶等。

我國個人貸款產業(yè)鏈現(xiàn)狀圖

資料來源：前瞻資訊產業(yè)研究院《中國小額貸款行業(yè)市場調研與投資預測分析報告》

截至2011年3月末，全國共有小額貸款公司3027家，貸款余額2408億元，從業(yè)人員32097人;2011年5月底，全國信貸余額為62萬億元，其中，小額貸款公司的貸款余額為3000多億元，占0.5%;典當行的余額為1000多億元，占0.16%;擔保公司估計有300億元，占0.04%。

進入新世紀后，在推動“農業(yè)、農村、農民”發(fā)展的戰(zhàn)略背景下，為解決“農戶貸款難”問題，人民銀行相繼頒布了《農村信用社小額信用貸款管理暫行辦法》、《農村信用社農戶聯(lián)保貸款管理指導意見》，農戶小額信用貸款開始大范圍出現(xiàn)。同時，一系列促進小額貸款發(fā)展的政策措施和方法的頒布實施，推動了我國小額貸款行業(yè)迅速發(fā)展壯大，對支持“三農”、中小企業(yè)、個體工商戶的資金需求起到積極作用。

作為金融業(yè)的補充主體，新興的小額貸款行業(yè)雖然收到政策的扶持，但目前仍未形成較強大的行業(yè)規(guī)模，小額貸款機構普遍規(guī)模較小，缺乏抗風險能力和發(fā)展后勁。

據(jù)統(tǒng)計，在1425家參與“2010年度小額貸款公司100強”的小額貸款機構的規(guī)模來看，平均注冊資本為10831.4萬元，注冊資本在5000萬元以下的占37.7%，5000萬元至1億元的占36.5%，1億元以上的僅占25.9%，這與股份制銀行的規(guī)模差距甚遠，僅為國有大型商業(yè)銀行的零頭。

雖然我國已經形成較為完善的小額信貸體系，但在放貸金額方面，其市場弱勢則更加明顯。

數(shù)據(jù)顯示，2011年上半年我國人民幣貸款增加4.17萬億，截至2011年6月末，本外幣貸款余額54.65萬億元，同比增長16.8%，其中人民幣貸款余額51.40萬億元，同比增長16.9%。但從放貸主體構成來看，國有商業(yè)銀行及股份制銀行的房貸份額占絕對優(yōu)勢，而小額貸款機構所占比例較少，具有較廣闊的提升空間。

前瞻資訊產業(yè)研究院金融行業(yè)研究員劉吉偉認為，小額貸款建立了一種目標完全不同于傳統(tǒng)銀行的金融制度，通過一系列的貸款技術創(chuàng)新，不但提供了放松抵押擔保制約的還款制度安排和緩解信息不對稱的途徑，而且還提供降低交易成本的技術，從而降低了低收入階層平等進入貸款市場的門檻。

喜迎發(fā)展良機

2012年2月1日，新華社受權播發(fā)“中央一號文件”，“文件”連續(xù)9年將“三農”問題列為工作重中之重。

“文件”明確指出，要加大對“三農”工作的投入力度，建立和完善農村支付體系及信用體系，改善農村金融生態(tài)環(huán)境，提高農村金融服務水平，鼓勵國家開發(fā)銀行、農業(yè)銀行、農村信用社、郵政儲蓄銀行及小額貸款機構等信貸資金向農村地區(qū)適當傾斜，切實服務于“三農”。

目前，小額貸款主要服務于三農及中小微型企業(yè)。通過設立小額貸款公司，合理地將部分民間資金集中起來，既規(guī)范了民間借貸市場，同時也有效地解決了三農、中小企業(yè)融資難的問題。以農村小額貸款為例，我國開展小額貸款的試點經驗表明，農村小額貸款是農村金融非常有效的一種模式，對解決“三農”問題，提高農民收入，完善農村金融服務體系等均具有重要意義。

同日，國務院總理溫家寶主持召開國務院常務會議，研究解決小微型企業(yè)融資難題，并部署進一步支持小微型企業(yè)健康發(fā)展。會議提出，為了進一步支持小型微型企業(yè)健康發(fā)展，努力緩解融資困難，將支持符合條件的商業(yè)銀行發(fā)行專項用于小型微型企業(yè)貸款的金融債，并支持小型微型企業(yè)上市融資。

中小微型企業(yè)是我國國民經濟的重要組成部分，它們?yōu)榉睒s經濟、推動創(chuàng)新、擴大出口、增加就業(yè)等方面發(fā)揮了重要作用，但近年來，這類企業(yè)普遍陷入融資困境，嚴重制約了企業(yè)的發(fā)展。2011年佛山市高明區(qū)曾做過一項調查顯示，該區(qū)中小工業(yè)企業(yè)利潤率目前普遍低于3%，虧損面超過20%。

在經濟增速下滑的大背景下，2012年中小微型企業(yè)的融資難問題將較以往更加凸顯。“越是在經濟困難的時候，越是在經濟調整的時候，中小企業(yè)融資難會越嚴重。”申銀萬國首席宏觀經濟學家李慧勇指出。

前瞻資訊產業(yè)研究院金融行業(yè)研究員劉吉偉指出，隨著我國持續(xù)加大“三農”投入和扶持中小微型企業(yè)融資的展開，小額信貸行業(yè)面臨巨大的市場需求和良好的政策環(huán)境，并有望快速崛起，成為金融市場上的重要力量。

劉吉偉預計，到2015年我國小額貸款公司數(shù)量或將突破10000家，小額貸款公司實收資本將突破10000億，批發(fā)融資將突破5000億，貸款額度有望突破15000億。

區(qū)別于銀行，小額貸款機構只放貸不吸儲，且每筆貸款不得超過注冊資本金的10%，同時信貸利率也有一個最高限制。為鼓勵和支持小額貸款行業(yè)的發(fā)展，我國規(guī)定小額貸款機構的最高利率為同期基準利率的4倍，最低利率為貸款基準利率的0.9倍。但是，隨著小額貸款行業(yè)的發(fā)展，其貸款利率市場化將成為未來金融業(yè)的發(fā)展趨勢，在國有商業(yè)銀行及股份制銀行也日益重視個人小額貸款業(yè)務發(fā)展的背景下，小額貸款行業(yè)將面臨強勁的挑戰(zhàn)。

劉吉偉同時指出，盡管我國小額貸款行業(yè)發(fā)展較快，但客觀上仍存在不少的問題，如小額貸款公司資金來源渠道窄、盈利水平低、監(jiān)管力量薄弱、內控管理水平低等。

劉吉偉認為，形勢大好的背景下，小額貸款機構還應加強動態(tài)信用體系建設，提高風險管理意識，提升風險防范和控制能力，同時極力避免洗錢等非法金融活動，在防范金融風險和堅持審慎經營的原則下，探索出自己的村鎮(zhèn)銀行之路。